Принятие финансовых и инвестиционных решений (таких как запуск нового производства, покупка дорогостоящего оборудования или выход на новый рынок) связано с долгосрочным горизонтом планирования, поэтому финансовые модели в системах поддержки принятия решений (СППР) опираются на фундаментальный экономический принцип неравноценности денег во времени (Time Value of Money). Он гласит, что один тенге сегодня всегда стоит больше, чем один тенге через год или пять лет, по трем объективным причинам: из-за инфляции (которая обесценивает покупательную способность денег), риска (будущие доходы всегда сопряжены с неопределенностью) и упущенной альтернативной доходности (свободные деньги уже сегодня можно разместить на депозите или в облигациях и гарантированно получить процент). Чтобы корректно сопоставить сегодняшние затраты с будущими доходами, в СППР используется механизм дисконтирования - математического пересчета будущих денежных сумм к их текущей (сегодняшней) стоимости.

Для объективной оценки рентабельности и сравнения инвестиционных альтернатив в базе моделей СППР рассчитываются три базовых показателя:

Чистая приведенная стоимость (Net Present Value, NPV) показывает итоговый чистый прирост капитала инвестора от реализации проекта в пересчете на сегодняшние деньги. Она рассчитывается как сумма всех будущих чистых денежных потоков за каждый период времени, приведенных к текущему моменту, за вычетом стартовых инвестиций :

В этой формуле (Cash Flow) - чистый денежный поток в период (разница между реальными денежными притоками и оттоками), - горизонт расчета (срок жизни проекта), а - ставка дисконтирования, отражающая минимально приемлемую для инвестора доходность с учетом риска или средневзвешенную стоимость капитала компании (WACC). Правило принятия управленческого решения здесь однозначно: если , проект эффективен, полностью окупает вложения и стоимость капитала, а также увеличивает рыночную стоимость компании; если - проект отвергается, так как принесет инвестору экономический убыток (даже если номинальная сумма доходов превышает затраты).

Внутренняя норма доходности (Internal Rate of Return, IRR) представляет собой такую пороговую ставку дисконтирования , при которой чистая приведенная стоимость проекта становится равной нулю (), то есть дисконтированные доходы в точности компенсируют первоначальные инвестиции. С экономической точки зрения показывает реальную ожидаемую доходность проекта в процентах годовых и одновременно отражает максимальную ставку по кредиту, которую проект способен выдержать, не уходя в убыток. Инвестиционный проект принимается, если выполняется условие (внутренняя доходность проекта выше стоимости привлечения капитала WACC или банковского процента), а разница между и характеризует «запас прочности» проекта при возможном кризисе или удорожании заемных средств.
Срок окупаемости (Payback Period - PP и дисконтированный - DPP) показывает период времени (в годах или месяцах) с момента старта инвестиций, за который накопленный чистый денежный поток полностью покроет начальные капиталовложения и проект начнет приносить чистый доход. Простой срок окупаемости () суммирует номинальные денежные потоки без учета неравноценности денег во времени и применяется для быстрой предварительной оценки, тогда как дисконтированный срок окупаемости () рассчитывается по приведенным (дисконтированным) потокам и всегда оказывается длиннее простого , давая руководителю реалистичную картину возврата средств с учетом инфляции и стоимости капитала.

Помимо оценки разовых инвестиционных проектов, финансовый контур СППР автоматизирует регулярное корпоративное бюджетирование, объединяя операционные планы подразделений в три главных взаимосвязанных мастер-бюджета компании:

БДР (Бюджет доходов и расходов) отвечает за планирование рентабельности и экономической эффективности бизнеса (формирует прогнозный отчет о прибылях и убытках - P&L). Он строится по методу начисления: выручка и затраты фиксируются в бюджете в тот момент, когда товар отгружен клиенту или услуга фактически оказана (по дате закрывающих документов и накладных), независимо от того, поступила ли за них реальная оплата на счет. Главная задача БДР - показать руководителю плановую маржинальную, операционную (EBITDA) и чистую прибыль компании.
БДДС (Бюджет движения денежных средств / Cash Flow) планирует реальные потоки «живых» денег (поступления и выплаты) на банковских счетах и в кассе компании в разрезе операционной, инвестиционной и финансовой деятельности. В отличие от БДР, он составляется кассовым методом - строго по датам фактического прихода или списания денежных средств. Ключевая управленческая роль БДДС в СППР - обеспечение текущей платежеспособности (ликвидности) бизнеса и защита от кассовых разрывов (критических ситуаций, когда компания по документам в БДР работает с высокой прибылью, но из-за предоставленных клиентам отсрочек платежа на расчетном счете в конкретный день нет денег для выплаты зарплаты, налогов или погашения кредита).
ББЛ (Бюджет по балансовому листу / Прогнозный баланс) является итоговым сводным документом финансового планирования, который автоматически собирается на основе данных БДР и БДДС и показывает прогнозное состояние имущества и обязательств компании на конец бюджетного периода. Он сопоставляет Активы (во что вложены средства бизнеса: оборудование, складские запасы, дебиторская задолженность клиентов, остатки денег на счетах) и Пассивы (за счет каких источников они профинансированы: собственный капитал, нераспределенная прибыль, банковские кредиты и долги перед поставщиками), позволяя топ-менеджменту контролировать финансовую устойчивость, долговую нагрузку и общую стоимость бизнеса.